आपको स्मॉल कैप स्टॉक्स में निवेश क्यों करना चाहिए

स्मॉल-कैप कंपनियों को उन कंपनियों के रूप में परिभाषित किया जाता है जिनका बाजार पूंजीकरण रुपये से कम है। 500 करोड़। स्टॉक एक्सचेंज में सार्वजनिक रूप से सूचीबद्ध स्मॉल-कैप उद्यमों के स्टॉक को स्मॉल-कैप स्टॉक या स्मॉल-कैप इक्विटी के रूप में जाना जाता है।

स्मॉल-कैप स्टॉक उन निवेशकों के लिए एक अच्छा विकल्प है जो अपने पैसे पर बेहतर रिटर्न प्राप्त करना चाहते हैं। उच्च जोखिम सहनशीलता और बाजार के खतरों को स्वीकार करने की इच्छा रखने वाले व्यक्ति भी इस निवेश विकल्प में रुचि ले सकते हैं। 95% से अधिक भारतीय व्यवसायों को स्मॉल-कैप के रूप में वर्गीकृत किया गया है। क्योंकि इन कंपनियों के स्टॉक की कीमतें इतनी अस्थिर हैं, स्मॉल-कैप ब्रह्मांड, या स्मॉल-कैप इंडेक्स में कुछ कंपनियों के पास मार्केट कैप हो सकते हैं जो किसी भी समय इस सीमा से बहुत बड़े होते हैं।

स्मॉल-कैप शेयरों में मूवी थिएटर ऑपरेटर एएमसी एंटरटेनमेंट होल्डिंग्स इंक (एएमसी), प्रिंटिंग और इमेज कंपनी ईस्टमैन कोडक कंपनी (कोडके), और रिटेल ड्रग स्टोर नेटवर्क सीवीएस हेल्थ कॉर्प (सीवीएस) शामिल हैं।

पिछले 12 महीनों में, रसेल 2000 इंडेक्स द्वारा दर्शाए गए स्मॉल-कैप कंपनियों ने बड़े बाजार से बेहतर प्रदर्शन किया है, जिससे निवेशकों को रसेल 1000 के लिए कुल 64.5 प्रतिशत बनाम 46.3 प्रतिशत का रिटर्न मिला है। नीचे दी गई तालिका में तथ्य और आंकड़े 25 मई, 2021 तक बाजार के प्रदर्शन को दर्शाता है।

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स्मॉल-कैप स्टॉक्स की विशेषताएं

स्मॉल-कैप कंपनियों में निवेश करने के इच्छुक व्यक्तियों को निम्नलिखित विशेषताओं के बारे में पता होना चाहिए:

स्मॉल-कैप स्टॉक सबसे अच्छा भुगतान करने वाली निवेश संभावनाओं में से हैं। ऐसा लगता है कि उनमें 100% से अधिक के रिटर्न के साथ मल्टी-बैगर बनने की क्षमता है।

स्मॉल-कैप शेयरों की एनएवी बाजार के बदलावों से अत्यधिक प्रभावित होती है, जिससे वे बहुत अस्थिर हो जाते हैं। उदाहरण के लिए, ये स्टॉक बाजार के मजबूत होने पर बेहतर प्रदर्शन करते हैं, लेकिन बाजार में गिरावट के दौरान प्रदर्शन कम होता है।

उन पर निर्भरता के कारण स्मॉल-कैप स्टॉक बाजार के उतार-चढ़ाव की चपेट में हैं। स्मॉल-कैप शेयरों के बाजार में गिरावट से प्रभावित होने की अधिक संभावना है और उनसे उबरने में अधिक समय लगता है, जिससे वे एक खतरनाक निवेश विकल्प बन जाते हैं।

स्मॉल-कैप स्टॉक खरीदने की प्रारंभिक लागत के अलावा, निवेशकों को अतिरिक्त रूप से एक वार्षिक शुल्क का भुगतान करना होगा जिसे व्यय अनुपात के रूप में जाना जाता है। इसके लिए टॉप लिमिट एयूएम एवरेज का 2.5 फीसदी है। सबसे कम एक्सपेंस रेशियो वाले स्मॉल-कैप शेयरों में निवेश करने वाले निवेशकों को ज्यादा रिटर्न मिलेगा।

भारत में शॉर्ट-टर्म और लॉन्ग-टर्म निवेश के लिए स्मॉल-कैप स्टॉक उपलब्ध हैं । दूसरी ओर, लंबे निवेश क्षितिज वाले स्मॉल-कैप शेयरों को निवेशकों द्वारा उनके साथ जुड़े जोखिमों को फैलाने के लिए चुना जाना चाहिए, जबकि अभी भी काफी मुनाफा होता है।

धारा 80C स्मॉल-कैप शेयरों के मोचन पर अर्जित लाभ को आय के रूप में मानता है। यदि शेयर एक वर्ष से कम समय के लिए रखे गए थे, तो अर्जित लाभ 15 प्रतिशत अल्पकालिक पूंजीगत लाभ कर के अधीन हैं। दूसरी ओर, एक वर्ष से अधिक समय के लिए रखे गए शेयरों से होने वाले लाभ पर 10% दीर्घकालिक पूंजीगत लाभ कर लगेगा।

आपको स्मॉल-कैप शेयरों में निवेश क्यों करना चाहिए?

एक संभावित निवेशक को स्मॉल-कैप फर्मों में निवेश करने पर विचार करने के तीन ठोस कारण हैं-

• विशिष्ट व्यवसायों के लिए लाभ

आपको स्मॉल कैप में निवेश करने पर विचार करना चाहिए क्योंकि वे अद्वितीय अवसर प्रदान करते हैं। व्यावसायिक पक्ष पर, स्मॉल-कैप श्रेणी में विशिष्ट और विशिष्ट कंपनियां हैं। कई कंपनियां अद्वितीय उत्पादों और सेवाओं की पेशकश करती हैं जो केवल तभी उपलब्ध होती हैं जब एक स्मॉल-कैप कंपनी अपने शुरुआती चरण में होती है।

• कल के नेता क्षमता

स्मॉल कैप में कल के मार्केट लीडर बनने की क्षमता है। वे ग्राहकों को मध्यम और लार्ज-कैप शेयरों में बढ़ने की क्षमता वाले फंड में निवेश करने का विकल्प देते हैं। आज हम जिन ब्लू चिप्स और लार्ज कैप से परिचित हैं उनमें से कई पहले छोटे कैप थे।

• बाजार का सबसे बड़ा अवसर

चूंकि कई स्मॉल कैप अज्ञात और अनदेखे होते हैं, जैसा कि पिछले संदर्भ में देखा गया है, स्मॉल कैप निवेशकों को फर्मों और क्षेत्रों के व्यापक चयन की पेशकश करते हैं।

लार्ज कैप की तुलना में स्मॉल कैप काफी तेज गति से हो सकते हैं। वे अनुकूलनीय हैं, व्यावसायिक बाधाओं को तेजी से हल करने में सक्षम हैं और आवश्यक पाठ्यक्रम सुधार करते हैं। इसके अलावा, बाजार के बदलते रुझानों पर प्रतिक्रिया करने की उनकी क्षमता के कारण वे तेजी से बढ़ सकते हैं। उनके छोटे आकार और संस्थागत समर्थन की कमी के कारण, उनमें से कई कम कीमतों पर उपलब्ध हैं।

लंबी अवधि में, सक्रिय रूप से अच्छी तरह से प्रबंधित स्मॉल-कैप फंड महत्वपूर्ण संपत्ति अर्जित करते हुए बेंचमार्क से बेहतर प्रदर्शन करने में सक्षम रहे हैं। स्मॉल कैप में निवेश करते समय, ऐसा करने के जोखिमों और लाभों से अवगत रहें, और सुनिश्चित करें कि आप एक सफल निष्कर्ष प्राप्त करने के लिए समय से पहले योजना बना लें।

स्मॉल कैप लंबे समय तक शामिल रहने के लिए एक सम्मोहक कारण प्रदान करते हैं और आपके पैसे में वृद्धि को देखते हैं क्योंकि उच्च गुणवत्ता वाले, अच्छी तरह से प्रबंधित स्मॉल कैप मिड या लार्ज-कैप शेयरों में आपकी अपेक्षा से अधिक तेजी से विस्तार करते हैं।

शुक्र है कि आज के निवेशकों को इन कंपनियों के पास जाने या उन्हें पहचानने के कठिन प्रयास से निपटने की जरूरत नहीं है। म्यूचुअल फंड और पोर्टफोलियो मैनेजमेंट सर्विस (पीएमएस) प्रबंधकों से विभिन्न प्रकार के स्मॉल-कैप फंड उपलब्ध हैं। एक निवेशक के लिए एक सूचित निर्णय लेने के लिए, उनके पास एक ट्रैक रिकॉर्ड, पूर्व प्रदर्शन डेटा और एक सांकेतिक पोर्टफोलियो होगा।

स्मॉल-कैप स्टॉक्स के बहुत सारे फायदे हैं-

जो व्यक्ति बेहतरीन स्मॉल-कैप शेयरों में निवेश करते हैं, उन्हें निम्नलिखित लाभों से लाभ होता है:

• वृद्धि की अधिक संभावना-

स्मॉल-कैप कंपनियों में अक्सर लार्ज-कैप उद्यमों की तुलना में उच्च जैविक विकास दर होती है। दूसरी ओर, स्मॉल-कैप उद्यमों के पास समय के साथ नकदी विकसित करने और हासिल करने का एक बड़ा अवसर है। यह कारक स्मॉल-कैप शेयरों का पक्षधर है और उनकी विकास क्षमता को काफी बढ़ा देता है।

जब सबसे बड़े स्मॉल-कैप व्यवसायों में निवेश करने की बात आती है , तो प्रमुख संस्थागत निवेशकों को विशिष्ट प्रतिबंधों का पालन करना चाहिए; यह स्टॉक की कीमतों को अधिक बढ़ाने की उनकी क्षमता को सीमित करता है। यह छोटे निवेशकों को संस्थागत निवेशकों पर प्रतिस्पर्धात्मक लाभ देता है, जिससे उन्हें उचित कीमत पर स्मॉल-कैप स्टॉक खरीदने की अनुमति मिलती है ।

• कम कीमत पर उच्च गुणवत्ता के स्टॉक

कुछ बाजार अक्षमताओं के कारण, स्मॉल-कैप उद्यमों को कम मान्यता दी जाती है, और उनके शेयरों की कीमत कम होती है। थोड़े से शोध और बाजार विश्लेषण के साथ, निवेशक कम कीमत पर उच्च गुणवत्ता वाली इक्विटी खरीदकर ऐसी अक्षमताओं से लाभ उठा सकते हैं।

स्मॉल-कैप स्टॉक और उनके जोखिम

भारत में स्मॉल-कैप शेयरों में निवेश के खतरे निम्नलिखित हैं : –

• स्मॉल-कैप स्टॉक बाजार के जोखिमों के प्रति संवेदनशील होते हैं, जिन्हें केवल समय के साथ विवेकपूर्ण परिसंपत्ति आवंटन और पोर्टफोलियो संतुलन द्वारा कम किया जा सकता है।
• निवेशकों को कम तरलता प्रदान करता है और बिक्री प्रक्रिया को और अधिक कठिन बना देता है।
• एक निवेश चैनल के रूप में अपनी सफलता को स्थापित करने के लिए, धैर्य और जांच की आवश्यकता है।

स्मॉल-कैप स्टॉक उच्च रिटर्न प्रदान करते हैं, लेकिन उनका जोखिम प्रोफाइल भी अधिक होता है। जो व्यक्ति जोखिम से बचने वाले या रूढ़िवादी निवेशक हैं, उन्हें ऐसे निवेश से बचना चाहिए। उन्हें इस बात की भी जानकारी होनी चाहिए कि वे स्मॉल कैप द्वारा दिए जाने वाले उच्च रिटर्न का लाभ नहीं उठा पाएंगे।

लघु बाजार पूंजीकरण के साथ सर्वोत्तम मूल्य स्टॉक:

ये पिछले 12 महीनों के दौरान सबसे कम मूल्य-से-आय (पी/ई) अनुपात वाले स्मॉल-कैप स्टॉक हैं। कम पी/ई अनुपात इंगित करता है कि आप अर्जित लाभ के प्रत्येक डॉलर के लिए कम भुगतान कर रहे हैं क्योंकि लाभांश और बायबैक के रूप में शेयरधारकों को आय वापस की जा सकती है।

डायनेक्स कैपिटल इंक.-

डायनेक्स कैपिटल इंक एक लीवरेज्ड रियल एस्टेट इन्वेस्टमेंट ट्रस्ट (आरईआईटी) है जो बंधक ऋण और प्रतिभूतियों में लीवरेज्ड निवेश करता है। इसने आवासीय और वाणिज्यिक दोनों संपत्तियों में बंधक ऋण हितों को सुरक्षित किया है।

सीरियसपॉइंट लिमिटेड- । 

SiriusPoint Ltd यूनाइटेड किंगडम में स्थित एक कंपनी है। यह बरमूडा में स्थापित एक वैश्विक बीमा और पुनर्बीमा कंपनी है। यह पर्यावरण, संपत्ति, ऊर्जा, श्रमिकों के मुआवजे, विमानन और अंतरिक्ष के लिए कवरेज प्रदान करता है। जीवन, दुर्घटना और स्वास्थ्य, संपत्ति, हताहत, ऋण और व्यवसाय की अन्य लाइनों के लिए पुनर्बीमा लाइनें भी राजस्व के स्रोत हैं।

होम प्वाइंट कैपिटल इंक. –

होम प्वाइंट कैपिटल इंक न्यूयॉर्क शहर में स्थित एक निजी इक्विटी फर्म है। यह एक आवासीय बंधक प्रवर्तक और सेवादार है जो एक होल्डिंग कंपनी के रूप में कार्य करता है। यह बड़े पैमाने पर थोक, व्यापार-से-व्यवसाय-से-ग्राहक वितरण मॉडल के आधार पर संचालित होता है।

मई की शुरुआत में, होम पॉइंट कैपिटल ने अपने वित्तीय वर्ष (वित्त वर्ष) 2021 की पहली तिमाही के लिए वित्तीय डेटा जारी किया, जो 31 मार्च, 2021 को समाप्त हुआ । निगम ने $ 149.0 मिलियन का शुद्ध लाभ घोषित किया, जो 10.6 मिलियन डॉलर के नुकसान की रिपोर्ट में भारी सुधार है। एक साल पहले। एक साल पहले से, तिमाही के लिए राजस्व 524.3 प्रतिशत बढ़कर $ 422 मिलियन हो गया।